Kompensation för anställda är någon variant av beskattningsbar lön som rapporteras på formulär W-2. För fördelningsändamål laddar arbetsgivaren eller löneleverantören ner folkräknings- och ersättningsuppgifter baserade på planens definition av ersättning till ett kalkylblad i slutet av året. Det är förstås lite mer komplicerat, men låt oss låta det stanna vid det för det här inlägget. Men om du är ensamföretagare, partner i ett partnerskap eller medlem i ett LLC som beskattas som ett partnerskap är det definitivt mer komplicerat. Här är varför.

Istället för den lämpliga variationen av beskattningsbar lön är ”Earned Income” grunden för fördelning av pensionsplaner för ensamföretagare, partners och LLC-medlemmar. Det kan vara Internal Revenue Code-versionen av en Rubiks kub. Ta en titt på en standarddefinition av en pensionsplan:

”Earned Income” innebär nettolön från egenföretagande i den handel eller verksamhet med avseende på vilken planen är upprättad, för vilken personliga tjänster av individen är en väsentlig inkomstproducerande faktor. Nettoinkomsten kommer att fastställas utan hänsyn till poster som inte ingår i bruttoinkomsten och de avdrag som kan hänföras till sådana poster. Nettointäkterna minskas med arbetsgivarens bidrag till en kvalificerad plan i den mån de är avdragsgilla enligt Code Section 404. Nettovinsten ska fastställas med hänsyn till det avdrag som tillåts för skattebetalaren enligt Code section 164(f) för beskattningsår som börjar efter den 31 december 1989.

Det finns faktiskt mer än så, så det är en uppsättning beräkningar som bäst överlåts till din revisor. Men fortsätt gärna att läsa, det finns några grunder som du bör ha i åtanke.

Grunderna

1. Internal Revenue Code betraktar ensamföretagare, delägare i ett partnerskap och medlemmar i ett LLC som beskattas som ett partnerskap som anställda när det gäller deltagande i en pensionsplan. Detta innebär att även om de i själva verket är ägare kan de inte upprätta egna pensionsplaner som utesluter andra anställda eller delägare.

2. Nettointäkterna för dessa personer omfattar delägarens fördelningsbara andel av partnerskapets inkomster eller förluster (med undantag för vissa separat beräknade poster) och eventuella garanterade utbetalningar som erhålls från partnerskapet.

3. För den ovan nämnda kommanditdelägaren omfattar nettointäkterna från egenföretagande endast de garanterade betalningar som individen får för tjänster som utförts till eller för partnerskapet.

Takeaways

Som tredjepartsadministratörer av pensionsplaner i vilka enskild näringsidkare, partnerskap och medlemmar i LLC:s deltar, erbjuder vi några takeaways för er att ta hänsyn till.

401(k)-avgifter som baseras på garanterade betalningar. Delägare eller medlemmar i LLC:s som beskattas som handelsbolag gör ofta 401(k)-avgifter under året baserade på garanterade utbetalningar. Men i slutet av året får de reda på att partnerskapet eller LLC har en nettoförlust. De har således ingen förvärvsinkomst för pensionsplanering och kan inte göra några 401(k)-avgifter eller ta emot några arbetsgivaravgifter. Ibland är det bättre att vänta till årsskiftet för att veta att det kommer att finnas tillräcklig förvärvsinkomst.

Relaterade företag. Ibland finns det av skattemässiga skäl en struktur med relaterade LLC-företag som deltar i pensionsplanen. På så sätt kommer medlemmarna i det relaterade LLC:et att få inkomster eller förluster från mer än ett. Dessa belopp måste nettas för att fastställa förvärvsinkomst.

Kontrollgrupper. På en relaterad (pun intended) not, måste enheter som är medlemmar i en kontrollgrupp beaktas oavsett om de är deltagande arbetsgivare eller inte. Inte bara för att fastställa förvärvsinkomst utan även för att uppfylla kraven på överensstämmelse med ERISA.

För att undvika situationer med för låga eller för höga bidrag till sina pensionsplaner bör ensamföretagare, delägare och LLC-medlemmar alltid se över sina situationer med sina revisorer.